¿Qué es el reverse factoring?

Financiación9 de Septiembre de 2020 por Paco Foret

Reverse factoring o Supply Chain Financing son otras formas de referirse al confirming, un término que, hasta el momento, ha sido el más utilizado en España para referirse a este producto financiero que se impuso en nuestro país durante los años 90. Pero, ¿en qué consiste?

El objetivo del reverse factoring

El reverse factoring es, para las empresas, una forma de eliminar las tensiones de tesorería derivadas de los pagos a proveedores, tanto para compradores como para proveedores. Pero son los primeros los que escogen esta forma de pago para sus proveedores.

En el curso de la actividad de cualquier empresa, el pago a proveedores es una de las actividades más comunes, y también un momento de incertidumbre y riesgo. El acreedor tiene que transferir unos fondos a los que podría dar otra utilidad, como, por ejemplo, reinvertir en su empresa; mientras que, para el proveedor, la espera de los pagos puede sentirse como eterna e, incluso, en casos extremos, poner en riesgo su continuidad si las facturas por cobrar se acumulan.

Mediante el reverse factoring ambas partes obtienen ventajas.

Ventajas para el comprador:

Mejora su liquidez y amplía sus medios de pago.
Incrementa la seguridad de que el proveedor cumpla, ya que este cuenta con recursos financieros.
Se reduce la gestión documental.
Mejora su reputación entre proveedores, ya que es fiable en los pagos.
Se pueden deducir fiscalmente los gastos financieros derivados de la operación.

Ventajas para el proveedor:

Mejora su tesorería al cobrar mucho antes.
Obtiene financiación sin recurrir a los bancos.
Reduce su pasivo.
Elimina el riesgo de facturas impagas.

¿Cómo funciona el reverse factoring?

Las operaciones de reverse factoring pueden realizarse a través de los bancos, o acudiendo a plataformas de financiación no bancaria como Novicap.

Sea cual sea la entidad que preste el servicio, el proceso es el siguiente:

El proveedor emite una factura y la envía al comprador.
Tras revisarla y aprobarla, este último se pone en contacto con la entidad bancaria o la plataforma de financiación para remitirle la factura.
Una vez aceptada por el banco o la plataforma, este se la devuelve al proveedor ofreciéndole la posibilidad de adelantar el pago.
En caso que el proveedor acepte las condiciones establecidas por la entidad, recibirá el dinero en un plazo breve.
En la fecha de vencimiento estipulada, el comprador tendrá que abonar el importe de la factura a la entidad financiera.

Tipos de reverse factoring

Se distinguen tres tipos de reverse factoring o confirming:

Con recurso. En esta modalidad, el riesgo de impago es asumido por el proveedor. En el caso de que, llegada la fecha de vencimiento, el comprador no pague a la entidad financiera, esta cargará el importe al proveedor.
Sin recurso. En este caso, será la entidad la que asuma el riesgo de impago de su cliente, el comprador.
De pronto pago. En este último tipo, es el comprador el que asume el coste del confirming, ofreciendo a sus proveedores un descuento en el caso de que se acojan a la fórmula.

El reverse factoring es tendencia en España

Según datos de la Asociación Española de Factoring (AEF) facilitados a Cinco Días, el número de empresas que se acogen tanto al factoring como al reverse factoring, no deja de crecer. En concreto, durante 2019 el reverse factoring creció un 10,6 %.

¿A qué empresas les interesa?

En ocasiones puede parecer que este tipo de instrumentos financieros son solo para grandes empresas, pero nada más alejado a la realidad. Aunque sus transacciones no sean de mucha cuantía, es a las pymes a las que más les puede interesar este tipo de producto financiero.

Conseguir financiación es uno de los mayores problemas que enfrentan las pymes, algo que en nuestro país es especialmente problemático. En este escenario, las pymes tienen que buscar vías de financiación alternativas a los bancos a través de financieras que ofrezcan productos como el descuento de pagarés, el factoring o el confirming.

Esto se debe principalmente a dos motivos. Por un lado, el incremento de la confianza en estos servicios por parte de las empresas y, por otro, el esfuerzo que ha hecho el sector al implementar nuevas tecnologías digitales que facilitan estos sistemas de pagos.

Por lo tanto, en el caso que en tu empresa estéis buscando una vía de financiación no bancaria, pero con un importante nivel de solidez, no dudes en acogerte a este tipo de productos financieros. Su creciente éxito garantizará los buenos resultados.